Technical Analysis Commodity (Gold, Crude Oil) 30 Juli 2026

CHART TECHNICAL ANALYSIS CRUDE OIL

Keterangan :

• Candle ditutup bullish, secara teori berpeluang naik
• Secara struktur, peluang tutup gap tetap bisa terjadi kapanpun, dan resistance 90-93 sejauh ini menjadi resistance psikologis. Situasi geopolitik akan ikut pengaruhi seberapa cepat gap ditutup, atau pun bahkan ditembus
• Di H4, secara struktur, kemungkinan mencoba menutupi gap yang terjadi di hari Senin cukup terbuka, terutama jika kenaikan tembus level 85 -> penutupan Jumat di 90
  • Jika harga tetap bertahan di bawah $83-84 dan mulai turun bertahap hingga zona 80, waspada kemungkinan penurunan yang dominan. Kenaikan diharapkan hanya swing high untuk menutup gap sebagian atau keseluruhan -> lebih valid jika didukung situasi geopolitik yang mendingin
  • Jika tembus $83-84, terutama jika dipicu geopolitik yang memanas, maka opsi buy tetap dipertahankan, resistance $85 kemungkinan pemicu kenaikan lanjutan hingga zona $88-$90. Kenaikan lebih kuat jika tembus resistance $90 -> lebih konfirm jika situasi geopolitik kembali memanas
• Level yang perlu diwaspadai :
  • Resistance : 90-93 -> jika tembus, maka peluang kenaikan berlanjut ke zona 96-98, atau 100-105 (kemungkinan terjadi jika AS-Iran tidak capai kesepakatan, dan lanjutkan saling serang)
  • Support : 79-80 (support psikologis) -> selama geopolitik mereda, harga berpeluang lanjut turun, dan jika tercapai kesepakatan, berpeluang lanjut turun di bawah $80
• Secara umum, market minyak masih sensitif terhadap semua headline yang muncul seputar AS-Iran atau konflik Timur Tengah sehingga minyak akan tetap volatile Secara umum, market minyak masih sensitif terhadap semua headline yang muncul seputar AS-Iran atau konflik Timur Tengah sehingga minyak akan tetap volatile beberapa waktu ke depanwaktu ke depan
• Perkembangan geopolitik :
  •  Trump dikabarkan mempertimbangkan untuk menyerang Iran dengan keras setelah serangan Iran ke base militer AS di Yordania kemarin, tapi keputusan belum diambil
  • Berita menyebut bahwa Trump mendapat saran dari US Commander untuk melanjutkan serangan ke Iran selama 2 minggu -> waspada risiko jelang akhir pekan!
• Beberapa hal yang tetap perlu dipantau :
  • a. Eskalasi geopolitik kembali meningkat (AS dan Iran lanjutkan perang terbuka) = minyak naik (harga berpotensi berbalik naik dengan cepat tembus di atas $90-$93, lanjut pertahankan BUY)
  • b. Gencatan senjata disepakati, AS dan Iran kembali ke diplomasi, Selat Hormuz dibuka = minyak turun cepat dibawah $75 (switch to SELL jika konfirm tercapai kesepakatan!)
• Bullish lebih kuat jika tembus 85.50 -> pertahankan BUY
• Bearish lebih kuat jika tembus 80.40 atau jika zona 88-90 tidak ditembus-> switch to SELL

CHART TECHNICAL ANALYSIS GOLD

Keterangan :

•  Pendukung bullish medium term:
  • a. Pembelian oleh PBOC & bank sentral global masih kuat
  • b. ketidakpastian geopolitik masih membayangi
  • c. De-dolarisasi masih cukup kuat
• H4, Zona abu 3959-4003 berhasil menahan penurunan dengan low tercatat di 3995 lalu rebound jelang pengumuman FOMC, dan lanjut naik cepat setelah pengumuman Fed. Tapi resistance zona coklat 4112-4132 kembali menghambat. Zona kuning 4051-4075 kembali menjadi zona tengah. Fokus GDP dan PCE!
  • a. Skenario #1 : Zona buy bisa dipertimbangkan minimum di zona kuning, atau zona abu, atau area 3886-3900 jika turun ekstrim. PCE yang lemah dukung kenaikan
  • b. Skenario #2: Penurunan tetap dominan jika zona coklat kembali gagal tembus, pertimbangkan Sell di zona tersebut, atau saat tembus di bawah 4040
• Di H1, secara struktural, emas berhasil rebound dari level terendah 3995 sampai sentuh 4116 setelah pengumuman FOMC tadi malam. Tapi zona 4116-4120 sepertinya masih terlalu kuat sehingga menahan kenaikan sementara waktu. Di sisi lain, situasi geopolitik masih tidak menentu, terutama mendekati akhir pekan. Tapi data PCE nanti malam bisa membuka peluang untuk kenaikan lebih lanjut jika data lemah. Support diharapkan tidak tembus di bawah 4020 sehingga zona hijau 4032-4043 dianggap sebagai zona buy potensial selain zona orange 4060-4069.
  • a. Skenario bullish: Opsi terdekat zona orange 4060-4069, atau zona hijau 4032-4043. Alternatif bisa pertimbangkan zona kuning 3960-3978 jika turun ekstrim sebelum data PCE. Opsi lain follow buy jika tembus 4116
  • b. Skenario Bearish: zona abu 4093-4104 sejauh ini resistance kuat, tapi tekanan terbatas, jauh lebih konfirm jika tembus zona hijau (di bawah 4030) dengan peluang zona kuning target potensial
• Fundamental utama : pembelian bank sentral global masih kuat, pembelian China masih aktif dan dikabarkan meningkat 2 kali lipat, aliran dana ETF, de-dolarisasi masih kuat
• Fundamental tambahan :
  • Trump dikabarkan mempertimbangkan untuk menyerang Iran dengan keras setelah serangan Iran ke base militer AS di Yordania kemarin, tapi keputusan belum diambil
  • Berita menyebut bahwa Trump mendapat saran dari US Commander untuk melanjutkan serangan ke Iran selama 2 minggu -> waspada risiko jelang akhir pekan!
• Beberapa hal yang tetap perlu dipantau :
  • a. Eskalasi geopolitik kembali meningkat (Selat Hormuz dan Selat Bab Al-Mandeb kembali memanas, AS dan Iran lanjutkan perang terbuka) = emas berbalik turun (masih ada potensi penurunan kemungkinan berlanjut di bawah 3900 jika eskalasi meningkat dan terus memanas)
  • b. Gencatan senjata disepakati, AS dan Iran kembali ke diplomasi, Selat Hormuz dibuka = emas naik (pertahankan BUY jika tercapai kesepakatan!)
• FOMC MEETING Result -> kemungkinan "Sell on Rumor, Buy on Fact" -> Valid!
  • a. Ekspektasi : suku bunga tetap tidak berubah -> sesuai ekspektasi
  • b. Ada kemungkinan pasar mengantisipasi kejutan kenaikan suku bunga -> emas turun -> tidak terbukti
  • c. Jika Fed tahan suku bunga , maka ketakutan pasar tidak terbukti -> emas naik -> valid, sesuai ekspektasi
  • d. Kevin Warsh hawkish = Emas turun -> tidak valid, tetap menekankan "tergantung data"
  • e. Kevin Warh dovish = Emas naik -> valid, tapi tidak terlalu dovish, menyimpan ketidakpastian bagi pasar -> saham turun, emas naik
• Fokus data PCE & GDP jam 19.30 WIB
  • a. Act > Exp = emas turun -> switch to SELL
  • b. Act < Exp = emas naik -> pertahankan BUY
• Alternatif :
  • Pertahankan/Follow BUY jika tembus 4104, target terdekat 4114, terjauh 4124
  • Switch to SELL jika tembus 4025, target terdekat 4015, terjauh 4005
  • Opsi buy : 3960-3978 (kuning), 3900, 3880-3886 atau jika data PCE lebih lemah dan geopolitik reda
• PERINGATAN !: Strategi ini menggunakan TP $10-$20 dan SL $10 karena range pergerakan emas harian yang sangat besar sejak 6 bulan - 1 tahun terakhir! Tidak cocok untuk diterapkan pada ekuitas yang terbatas! Sebaiknya sesuaikan TP dan SL dengan profil risiko masing-masing dan keadaan/kecukupan ekuitas masing-masing!! Pahami risiko lebih dulu sebelum menerapkan strategi ini!

Copyright © 2026 Agrodana Futures

Disclaimer:

Artikel ini berupa pandangan Agrodana Research, Analisis ini tidak bertujuan mengajak pembaca untuk membeli, menahan atau menjual market tertentu. Keputusan sepenuhnya ada pada diri pembaca, sehingga kami tidak bertanggung jawab terhadap segala kerugian maupun keuntungan yang timbul dari keputusan tersebut.
Research & Analysis Agrodana Futures